«Это далеко не обвал» - «Финансы»

В ходе сегодняшних биржевых торгов курс доллара поднимался выше отметки 85 руб./$, установив новый исторический рекорд. Курс евро поднимался выше 93 руб./?. При этом стоимость нефти пока стабилизировалась у минимальных значений за 13 лет. Днем после заявления председателя Европейского центрального банка Марио Драги о намерении ЕЦБ пересмотреть в марте денежно-кредитную политику курс доллара снизился до 83,35 руб./$, курс евро опустился до 90,30 руб./ ?. К вчеру доллар стабилизировался на уровне 84 руб./$, евро — 91 руб./?.

21:30. Курс доллара опустился до отметки 82,35 руб./$, вернувшись к уровням среды. Курс евро опустился ниже уровня 90 руб./?.

Во время вечерней сессии мощную поддержку рублю оказала нефть. По данным агенства Reuters, стоимость российской нефти марки Urals на спот рынке в последний час торгов выросла на 2,5% до $25,71, что почти на 5% выше закрытия среды. Североморская нефть марки Brent подорожала на 4,7% до $26,96 за баррель.

19:07. По данным на 19:00 средневзвешенный курс доллара расчетами «завтра» на единой торговой сессии (ЕТС) Московской биржи составил 84,0439 руб./$, евро — 91 руб./ ?.

Стоимость бивалютной корзины ($0,55 и ?0,45) выросла до 87,18 руб.

19:05. Председатель Банка России Эльвира Набиуллина отменила запланированный визит на Всемирный экономический форум в Давосе в связи с текущей ситуацией на валютном рынке.

19:03. Банк России на второй день обвала рубля пригласил банкиров на экстренное совещание, которое проведет первый зампред ЦБ Алексей Симановский, курирующий банковский надзор и регулирование.

«Сегодня ЦБ пригласил на экстренное совещание. Повестку не оглашали. Совещание проведет Алексей Симановский»,— сообщил «РИА Новости» топ-менеджер крупного российского банка.

18:08. Центробанку необходимо отменить конвертируемость рубля и установить его жесткий курс по отношению к доллару и основным резервным валютам; курс в этом случае может составить около 40 руб./$, считает первый зампред комитета Совфеда по экономической политике Сергей Калашников.

17:52. Сбербанк рассчитал стрессовый сценарий при цене нефти в $20-25 за баррель.

«У нас изначальный сценарий для бизнес-плана был $50 за баррель нефти. Затем мы его скорректировали до $35 за баррель. Уже просчитали и сценарии на уровне стоимости $25 за баррель и даже $20 за баррель»,— рассказал заместитель председателя правления Сбербанка Александр Морозов.

16:59. «На рынке присутствует довольно сильное спекулятивное влияние»

16:44. Намерение ЕЦБ пересмотреть денежно-кредитную политику в марте позитивно сказалось на курсе рубля.

В течение 10 минут после заявления председателя ЕЦБ Марио Драги курс доллара снизился на 70 коп. до 83,35 руб./$, курс евро упал на 1,6 руб. до 90,30 руб./ ?.

16:39. ЕЦБ может переоценить свою денежно-кредитную политику в марте, заявил председатель банка Марио Драги.

16:31. «Готовиться надо к худшему»

15:49. Цены на нефть к концу февраля вырастут до $40 за баррель, что, соответственно, приведет и к укреплению рубля, считает глава комитета Госдумы по экономической политике, председатель Ассоциации региональных банков России Анатолий Аксаков. «Нефть — финансовый инструмент. Сейчас мы имеем "медвежий" тренд, и крупные финансовые спекулянты активно работают над понижением цены на нефть, в том числе, используя информацию о выходе на рынки Ирана,— заявил господин Аксаков.— Произойдет обязательный отскок, как с любым финансовым инструментом. К сожалению, заложником этой ситуации является наш рубль, при этом очевидно, что вслед за отскоком цены на нефть — я уверен в этом, это произойдет в течение месяца — и рубль тоже укрепится».

15:40. По данным Reuters, в 15:30 стоимость февральского фьючерса на поставку нефти марки Brent составила $27,61, что на 1% ниже закрытия среды. В это время на спот-рынке за бочку североморской нефти поднялась на 0,7% до $25,94 за баррель. Стоимость российской нефти Urals также находится в зеленой зоне на отметке $24,7 за баррель, прибавляя относительно закрытия среды 0,8%.

15:32. Официальные курсы ЦБ РФ на пятницу 22 января:

евро — 91,1814 руб./?

доллар — 83,5913 руб./$

Стоимость бивалютной корзины ($0,55 и ?0,45), рассчитанная по официальным курсам на пятницу, выросла по сравнению с показателем на четверг на 4,14 руб/, составив 87,0068 руб.

15:04. Цены на нефть после стабилизации на сырьевом рынке ожидаются на уровне $40-50 за баррель, сообщил глава Российского фонда прямых инвестиций (РФПИ) Кирилл Дмитриев.

14:42. Аналитический обзор Sberbank Investment Research: «Спрос на иностранную валюту в значительной степени обеспечила конвертация дивидендов. В последние несколько дней акционерам были выплачены дивиденды за январь—сентябрь 2015 года на общую сумму 156 млрд руб. ($2 млрд). По нашим оценкам, объем средств, конвертированных для выплат иностранным инвесторам, составил $0,8 млрд, а российские акционеры конвертировали еще $1,1 млрд на фоне усиливающихся девальвационных опасений.

14:39. ВТБ 24 не наблюдает ажиотажа в офисах в связи с изменением курса валюты, сообщили ТАСС в пресс-службе банка. «Отклонений от стандартных уровней объемов покупки и продажи валюты не наблюдается. В наших офисах никакого ажиотажа в связи с изменением курса рубля нет, при этом мы готовы удовлетворить любой спрос клиентов на валютнообменные операции в полном объеме»,— сказал собеседник агентства.

14:38. Рынок акций РФ в четверг торгуется разнонаправленно по основным индексам на фоне падения рубля и цены на нефть по марке Brent, торгующиеся ниже $28, сообщает «РИА Новости».

Индекс ММВБ к 14:19 рос на 1,89% — до 1661,21 пункта, индекс РТС снижался на 1,3% — до 620,25 пункта, обновив минимумы с декабря 2014 года.

Курс доллара расчетами «завтра» рос на 3,01 руб. — до 84,41 руб./$, курс евро — на 3,35 руб. — до 92 руб./ ?.

Мартовский фьючерс на нефть марки Brent падал на 3,63% — до $27,71 за баррель.

14:34. Снижение курса рубля является плюсом для локализованных в России промышленных производств, заявил министр промышленности и торговли Денис Мантуров.

14:32. Обновление рублем исторического минимума к доллару отправило в четверг российский индекс РТС на самый низкий уровень с декабря 2014 года, но в рублевых ценах местные акции подорожали в отсутствие новых антирекордов нефти, сообщает Reuters.

Индекс РТС преодолел в начале сессии отметку в 623 пункта, опустился до 607 пунктов, но к 14:03 немного восстановился до 621 пункта, это на один процент ниже предыдущего закрытия.

Индекс ММВБ, напротив, демонстрирует восходящую динамику, к этому времени индекс прибавил 2 процента до 1.664 пунктов.

14:25. Московская биржа с 22 января в связи с текущей рыночной ситуацией незначительно повышает размер гарантийного обеспечения по инструментам валютного и срочного рынков.

14:13. «ЛУКОЙЛ в этом году может сократить инвестиции на $1,5 млрд при реализации стрессового сценария, предполагающего цену на нефть $20 за баррель»

13:58. «Паники нет. Временами волатильность высока, сделки с небольшим объемом дают большое изменение курса, но паники не видно ни среди контрагентов, ни среди community»,— сказал «Интефаксу» вице-президент Альфа-банка Игорь Акиньшин. Он отметил, что текущий спрос на валюту нельзя назвать спекулятивным, его предъявляют клиенты с реальными потребностями. Большого спроса от населения, который был в прошлом году, пока не видно.

13:43. Сбербанк не наблюдает повышенного спроса на иностранную валюту со стороны своих клиентов, при необходимости готов своевременно обеспечить, сообщили «РИА Новости» в пресс-службе кредитной организации.

13:33. По состоянию на 13:15 курс доллара откатился от максимума сегодняшних торгов на 2,18 руб. до 83,81 руб./$, а евро — на 2,32 руб. до 91,38 руб/?.

13:16. Рубль начал сокращать падение, доллар опустился ниже 84 руб./$ после достижения отметки 85,99 руб./$.

13:12. «Сейчас вообще говорить о какой-либо фундаментальности очень сложно»

13:07. Глава ВТБ Андрей Костин о негативном сценарии: «Мы тестировали средний уровень по 2016 году — $30 за баррель».

13:02. «Происходящее на валютном рынке чистой воды "паника". Если бы уровни не были так высоки, наверное, в своем движением мы бы могли повторить динамику декабря 2014 года. Спрос со стороны физических лиц невысок, основной спрос наблюдается со стороны корпоративных клиентов»,— сказал «Финансы и Банки» главный специалист отдела операций на денежном рынке казначейства банка «Возрождение» Михаила Берулавы.

12:54. «На уровень 60 руб./$ рубль никогда не вернется»

12:45. «Я не употреблял бы слово "обвал"»

«В данном случае нет оснований полагать, что у Центробанка отсутствуют какие-либо сценарии, призванные избежать действительно обвальных изменений»,— сказал господин Песков Reuters.

Валютные торги на Московской бирже в четверг начались с обновления исторического максимума по курсу доллара. В первые минуты торгов он легко преодолел уровень 84 руб./$, достигнув отметки 84,81 руб./$. По сравнению с закрытием основной сессии в среду курс доллара вырос на 3 руб. Но к 11:58 доллар превысил 85,036 руб./$ (+3,41 руб. к отметке предыдущего закрытия). Столь стремительный рост напомнил события декабря 2014 года, когда курс доллара без сопротивления преодолевал один рубеж за другим. Впрочем, в отличие от торгов более чем годовой давности активность участников была весьма высокой. В первые полчаса объем торгов с долларом с поставкой «завтра» превысил $1 млрд. Курс евро также стремительно штурмовал новые высоты. В первые полчаса торгов он достигал отметки 92,55 руб./?, что пока является максимумом с декабря 2014 года. По сравнению с предыдущим днем рост превысил 3 руб. К полудню евро превысил 93 руб. и достиг 93,3 руб./? (+4,4 руб.).

При этом к сокращению рублевых позиций присоединились и иностранцы. Это было хорошо видно во время вечерней сессии среды, когда курс доллара на высоких для этого времени оборотах достиг отметки 82,45 руб./$. «Ряд российских инвесторов могли воспользоваться этим ослаблением и открыли короткие позиции по доллару. Это привело к снижению курса доллара к закрытию вечерней сессии до уровня 81,40 руб./$»,— отмечает начальник валютно-финансового департамента Ситибанка Денис Коршилов. Однако ожидания участников рынка на коррекцию не оправдались, и в начале торгов четверга они были вынуждены закрывать шорты, что привело к резкому росту курса доллара в начале торгов четверга. «Такие покупки не проходят спокойно, они всегда сопровождаются сильными эмоциями и происходят при значительных объемах торгов»,— сказал господин Коршилов.

Создается впечатление, что игроки валютного рынка проверяют «фундаментальные уровни» российской валюты, о которых вчера говорила глава Банка России Эльвира Набиуллина. Стремительно снижался при открытии торгов и индекс РТС, выраженный в долларах: на 2%, до 617 пунктов. Индекс ММВБ, рассчитываемый в рублях, даже вырос, хотя всего лишь на 0,9%.

Заявление госпожи Набиуллиной стало для участников рынка, как красная тряпка для быка, сигналом к дальнейшим действиям, которые вылились в ускорение обесценивания рубля, отмечают участники рынка. «Рынок понял, что регулятор не будет препятствовать дальнейшему ослаблению рубля, раз он находится на "фундаментально обоснованных уровнях"»,— отмечает директор департамента казначейства банка «Союз» Василий Александров.

Показательно, что к 11:00 цены на нефть на мировом рынке стабилизировались, хотя и на отметках, близких к тринадцатилетним минимумам. По данным агентства Bloomberg, к 10:00 стоимость февральского фьючерсного контракта на поставку нефти Brent составила $27,7 за баррель, что на 0,6% ниже закрытия предыдущего дня. Однако вчера котировки опускались до $27,1 за баррель.

«Я думаю, что это временное падение, безусловно, рубль вернется к каким-то своим позициям, как это было в декабре 2014 года»,— сказал Business FM бывший министр финансов Алексей Кудрин. Он считает, что цены на нефть могут упасть до $16–18 за баррель. «Дело в том, что действительно сегодня мы имеем целый ряд факторов, которые работают на снижение цены. И мы не знаем, какая это будет самая низкая точка. Она будет ниже, чем то, что мы видим сегодня. Она может дойти до 18, даже до 16. Но не на долгое время. Действительно, это будет такая самая низкая точка. Затем, конечно, цена скорректируется и пойдет вверх. Но мы, скорее всего, не достигли нижней точки»,— приводит «РИА Новости» слова господина Кудрина, который уверен, что «в течение года-двух экономика выйдет на положительные показатели».

«В случае падения цен на нефть к уровням $16–18 за баррель курс доллара вырастет до 120 руб./$»,— считает Василий Александров. Однако в текущих условиях участники рынка не ждут таких уровней. «Технически рынок нефти сильно перепродан, поэтому достичь такие уровни будет сложно»,— отмечает Денис Коршилов. По оценкам господина Алесандрова, в настоящее время более вероятно пробитие уровня $25 по февральскому контракту нефти Brent, что приведет к росту курса доллара выше 90 руб./$ с перспективой достижения отметки 95 руб./$. «В настоящее время рынок уже почти не смотрит на происходящее в мире, он живет собственной жизнью»,— заключил господин Коршилов.

Почему экспорт и импорт в России падают наперегонки

Банк России дал 18 января первые оценки цифр платежного баланса за прошлый год, из которых следует: в четвертом квартале 2015 года, в момент очередного ухудшения нефтяной конъюнктуры, процесс сокращения внешних операций России существенно ускорился. Скорее всего, именно эти обстоятельства повлияли на сравнительную устойчивость рубля в конце 2015-го и будут стабилизировать национальную валюту в начале 2016 года, однако в целом «посадка» экономики происходит быстрее, чем ожидалось ранее.

Дмитрий Михайлович, Виталий Гайдаев, Ксения Шевченко, Дмитрий Тихонов