Особенности национального финтеха в отчете Deloitte - «Финансы»

Одно из агентств большой консалтинговой четверки Deloitte опубликовало обзор мировых финтеххабов. В отчете Deloitte Connecting Global FinTech: Hub Review 2016 зафиксирована 21 географическая точка роста для финансовых технологий, и в списке есть как страны, так и отдельные города: например, Лондон, Нью-Йорк, Сидней, а также не вполне город, но еще не страна — Кремниевая долина. Ниже — 15 главных, на взгляд портала «Финансы и Банки», находок исследования. Пять ведущих мировых финтеххабов это — Лондон, Сингапур, Нью-Йорк, Гонконг и Кремниевая долина. И это несмотря на то, что аналитики Deloitte всерьез называют высокий прожиточный минимум и арендную ставку помехой для развития финтеха и функционирования хабов на развитых рынках. Круче всех в digital KYC — Бельгия, в технологиях для управления активами — Ирландия, в платежах — Шанхай. Лучшие разработки в области идентификации и digital identity — в Бельгии, Франции, Индии, Израиле, Кении, Сингапуре, Южной Африке и Южной Корее. В машинном обучении бал правит США — Нью-Йорк и Кремниевая долина. Больше остальных развитие финтеха стимулируют технологии анализа данных, big data , мобильные технологии, развитие открытых интерфейсов взаимодействия (API), технологии цифровой идентификации и машинное обучение. Главное — чтобы конечный пользователь был доволен. Это доказывает составленный на основе интервью с представителями местных хабов рейтинг самых востребованных направлений финтеха. На первом месте — решения для ecommerce и обслуживания физлиц в банках, затем — платежи, кибербезопасность. Период бурного роста переживают все технологические решения в области wealth management, в том числе робоэдвайзинг. Больше всего развитию финтеха препятствуют отсутствие сценариев «экзита» и страх перед инвестиционными рисками. Причина страха, по мнеию Deloitte, в нетерпимой к рискам культуре (risk averse culture). Рекомендуется воспитывать у местного инвестиционного сообщества «более здоровое отношение к рискованным вложениям» и ждать, когда наладится «естественный инвестиционный цикл», а экосистема станет достаточно зрелой, чтобы поддерживать себя сама. Кажется, единственный удачный кейс здесь — Кремниевая долина. «Регуляторная неопределенность» значительно сдала свои позиции в качестве основного опасения учредителей хабов по сравнению с предыдущим периодом. Возможно, благодаря всеобщему хайпу по поводу нормативных песочниц. От отсутствия «инновационной культуры» страдают как развитые, так и развивающиеся рынки. То, что мешает финтеху на развитых рынках, может помочь взрывному росту в развивающихся странах. Здесь речь идет прежде всего о становлении финансовых технологий в не самых благополучных регионах, например Южной Африке. Незначительная роль регулятора и предельно низкий уровень проникновения традиционного банкинга и страхования — на пользу финтеху. Швейцария выделяется самым сознательным финтехсообществом: участники рынка здесь объединяются в ассоциации и «финтехпрофсоюзы», чтобы отстаивать интересы отрасли и привлечь внимание регулятора. Франция гордится своими решениями в области платежей. Правда, по сравнению, например с США, достижения местного финтеха не кажутся такими значительными. Всего один французский стартап HiPay, сообщает Deloitte, «дозрел» до публичных торгов акциями. Одну из самых крупных инвестсделок в регионе провел банк Credit Mutuel, выкупивший за ?50 млн 86% другого платежного сервиса, Leetchi. Эта цифра перестает казаться такой огромной, если вспомнить средние чеки Кремниевой долины, например. Южная Африка стремится к тому, чтобы сделать себе имя на финтехпродуктах и сервисах для самых необеспеченных категорий населения: получающих низкий доход и не являющихся приоритетными клиентами для банков и тех, кто пока и вовсе не вовлечен в орбиту банковских операций и не имеет банковской карты или счета. Главные финансовые центры в регионе — Йоханнесбург и Кейптаун. В Кейптауне работают сразу пять акселерационных программ с фокусом на финтех. Deloitte отмечает, что штаб-квартиры большинства технологических компаний и венчурных фондов, заинтересованных в регионе, пока находятся в других хабах, но динамику взаимодействия (в том числе, вложений) оценивает как положительную. Главная инновация, которая позволит Южной Корее вырваться вперед в финтех марафоне,— создание internet - only -банков. Главный драйвер развития финтеха здесь, отмечает исследование,— регулятор. За последний год Комиссия по финансовым услугам (FSC) выдала лицензии двум интернет-банкам: K Bank и Kakao Bank. Эти лицензии стали первыми выданными «разрешениями» банкам за последние 20 лет. Главный финансовый центр — Сеул. Здесь функционируют три акселерационные программы, одна из них на базе хаба Technology Innovation Hub Asia, который тесно сотрудничает с Лондоном. Главный сектор в мексиканском финтехе — микрозаймы. В качестве плюса для развития отрасли аналитики выделяют низкий уровень доступа населения к финансовым услугам. Осенью 2016 года в силу вступит закон, фактически легализующий положение эмитентов электронных валют. А заодно и краудфандинговые кампании. Ирландия славится regtech -решениями. Регион привлекает крупные международные компании очень низким налогом на прибыль, и свои R’n’D-подразделения здесь открывают многие банки (Citi, например), а технологические гиганты вроде Google и Facebook предпочитают селить здесь свои европейские штаб-квартиры. Отсюда — приток технологических талантов и фокус на решение проблем крупнейший финансовых игроков. Люксембург — главная акселерационная площадка Европы, насчитывающая семь специализированных финтехплощадок. Для сравнения: во Франции нет ни одного акселератора с фокусом только на финтех. Именно в Люксембурге финтехрешения пилотирует один из крупнейших французских банков BNP Paribas, например.